لیکویتی چیست و چگونه کار می کند؟

وام‌دهی و استقراض غیرمتمرکز یکی از بزرگترین و محبوب‌ترین فعالیت‌های دی‌فای از زمان بزرگ‌تر شدن این بخش در سال 2020 بوده است. دی‌فای به مردم این فرصت را می‌دهد تا از ارزهای خود به گونه‌ای استفاده کنند که شامل خرج کردن آنها یا به خطر انداختن آنها در معاملات نمی‌شود. امکان گرفتن وام بدون سؤال، با تنها شرط واقعی ارائه وثیقه، ویژگی جذابی در میان کاربران ارزهای دیجیتال بوده است.

با این حال، هنوز یک موضوع نوسان وجود دارد، به این معنی که ارزهای شما همچنان می توانند ارزش خود را در صورت سقوط بازار از دست بدهند، در حالی که شما آنها را قفل کرده اید. همچنین، اگر وام گیرنده‌ای هستید که ارزها را جمع‌آوری می‌کند، کاهش ارزش آن برای شما فایده‌ای ندارد، زیرا این بدان معناست که هنوز وام مورد نیاز خود را برای شروع ندارید.

لیکویتی (LQTY) این مشکل را تشخیص داد، به همین دلیل است که سرویس خود را راه‌اندازی کرد، یک پروتکل استقراض غیرمتمرکز که بر روی اتریوم ساخته شده است که از یک استیبل کوین با دلار آمریکا، به نام  LUSD استفاده می‌کند. اکنون دارندگان اتریوم می‌توانند وام‌هایی را در قالب LUSD دریافت کنند و علاوه بر آن، کارمزد بازخرید و صدور وام به صورت الگوریتمی تنظیم می‌شود.

نقدینگی (LQTY) چه مشکلاتی را حل می کند؟

همانطور که قبلا ذکر شد، لیکویتی برای حل مشکلاتی که کاربران با وام دهی و استقراض DeFi با آن مواجه بودند، پدیدار شد. بخش DeFi در حال حاضر با اجازه دادن به کاربران برای حفظ ارزهای خود و امکان برداشت آنها در هر زمان، عامل خطر را به طور قابل توجهی کاهش داده است، اما این هنوز به این معنی نیست که سرمایه گذاری آنها کاملاً ایمن بوده است. نقدینگی با حل یکی از بزرگترین مشکلات که عبارت است از:

نوسان

نوسانات یک مسئله شناخته شده در دنیای ارزهای دیجیتال است. در حالی که می تواند بسیار سودآور باشد، همچنین می تواند از نظر مالی افرادی را که اتفاقاً حرکت اشتباهی انجام می دهند، یا کسانی که مجبور به برداشت پول پس از سقوط، به هر دلیلی هستند، از بین ببرد. حتی در داخل دی‌فای، توکن‌های شما همچنان می‌توانند قیمت‌هایشان را پس از خرید در زمانی که ارزش‌شان بسیار بالاتر بود، ببینند و با ضرر مواجه شوید.

البته تا زمانی که نفروشید ضرر واقعی را تجربه نخواهید کرد. آن وقت، و تنها در آن صورت، وضعیت واقعاً ناامیدکننده است. اما، اگر بتوانید صبر کنید تا قیمت‌ها بهبود یابند، باز هم می‌توانید سود کسب کنید. نقدینگی با استفاده از یک استیبل کوین متصل به دلار آمریکا، این مرحله و ریسک را حذف کرد. به عنوان یک استیبل کوین، LUSD قیمت ثابتی معادل 1 دلار برای هر سکه دارد، بنابراین حتی در بدترین بازار نزولی، ارزش سرمایه گذاری شما کاهش نخواهد یافت.

استقراض غیرمتمرکز

وام غیرمتمرکز به خودی خود راه حلی برای مشکلی است که بسیاری قبل از بزرگ شدن DeFi با آن مواجه بوده اند. همانطور که می دانید، گرفتن وام از بانک نه تنها یک روش طولانی است، بلکه بسیار خسته کننده و پیچیده است. شما باید انواع اسناد مربوط به درآمد خود را ارائه دهید، مدرکی مبنی بر اینکه شما فاقد بدهی هستید، و حتی با ارزش ترین مالکیت خود را فاش کنید تا بانک بداند اگر نتوانید وام را بازپرداخت کنید، چه چیزی می تواند از شما بگیرد. تصمیم بگیرید که آیا ارزشش را دارد یا نه

استقراض غیرمتمرکز همه این مسائل را برطرف کرد. اگر بتوانید وثیقه بدهید، واجد شرایط گرفتن وام هستید. همه اینها را می توان از طریق یک قرارداد هوشمند، بدون نیاز به واسطه های گران قیمت، رویه های پیچیده و جمع آوری اسناد گسترده تنظیم کرد.

عدم تمرکز کامل

نکته دیگری که باید به آن اشاره کرد این است که لیکویتی به گونه ای طراحی شده است که پس از استقرار پروتکل خود کاملاً خودمختار شود. توسعه‌دهنده آن (Liquity AG) تمام تأثیرات روی عملکردهای فنی آن را رها کرده است. این بدان معناست که هرگونه استفاده از “ما” یا “ما” در مستندات پروتکل به خود پروتکل نقدینگی اشاره دارد و نه توسعه دهنده آن.

مزایای نقدینگی (LQTY)

جدای از حل ساده مشکلات استقراض غیرمتمرکز، لیکویتی همچنین تلاش کرد تا از طریق برخی ویژگی‌های بسیار سودمند، تجربه را برای کاربران خود حتی بیشتر بهبود بخشد. مثلا:

نرخ بهره 0 درصد

نقدینگی دارای نرخ بهره 0 درصدی در طول حالت بازیابی است، این حالتی است که به منظور تشویق وام گیرندگان به گونه‌ای رفتار می‌کند که به سرعت TCR (نسبت کل وثیقه) را به بالای 150 درصد افزایش می‌دهد و دارندگان LUSD را تشویق می‌کند تا استخر پایداری را دوباره پر کنند. اساساً برای تشویق افزایش وثیقه و بازپرداخت بدهی و همچنین به عنوان یک عامل بازدارنده خود نفی طراحی شده است.

نسبت وثیقه 110 درصد

قوانین سودمند زیادی در مورد وام های صادر شده توسط این پروتکل وجود دارد، از جمله اینکه برنامه بازپرداخت آنها وجود ندارد. تا زمانی که نسبت وثیقه 110% را حفظ کنید، می توانید Trove خود را باز بگذارید و بدهی را در هر زمانی بازپرداخت کنید.

بدون حکومت

یکی دیگر از مزایای پروتکل این است که بدون حاکمیت است، به این معنی که بر حاکمیت انسانی و رای دادن به مداخلات پولی متکی نیست. بجای. پارامترهای پروتکل آن یا از پیش تعیین شده و غیرقابل تغییر هستند یا توسط خود پروتکل از طریق یک الگوریتم کنترل می شوند، به این معنی که هرگونه مداخله انسانی اضافی است. نیازی به متقاعد کردن دارندگان توکن به دلایلی برای اجرای پیشنهادهای مختلف یا آوردن انواع مختلف وجود نداردپروتکل او همه چیز را به تنهایی انجام می دهد.

لیکویتی (LQTY) چگونه کار می کند

نقدینگی یک پروتکل استقراض غیرمتمرکز است که به کاربران اجازه می دهد وام هایی با بهره صفر در مقابل اتر مورد استفاده به عنوان وثیقه بگیرند. وام ها در یک استیبل کوین LUSD پرداخت می شود که به دلار آمریکا متصل است و تنها شرط آن ارائه حداقل نسبت وثیقه 110٪ است.

پروژه فاقد کلید مدیریت است، بنابراین هیچ کس نمی تواند قوانین موجود سیستم را تغییر دهد. این به طور کامل توسط کد قرارداد هوشمند آن اداره می شود که تغییر ناپذیر و خودپایدار است. این دارای دو ارز رمزنگاری شده است، استیبل کوین LUSD که برای پرداخت وام در پروتکل استفاده می شود و یک توکن LQTY، که یک توکن ثانویه است که درآمد حاصل از کارمزد تولید شده توسط سیستم را جذب می کند و به پذیرندگان اولیه و فرانت اندها انگیزه می دهد.

این پروژه زمانی که LUSD قرض گرفته و بازخرید می شود، یک بار هزینه دریافت می کند.